在市場動(dòng)蕩以及一系列大規(guī)模集中押注失利的共同影響下，包括約克資本管理公司(York Capital)和發(fā)現(xiàn)資本管理公司(Discovery Capital)在內(nèi)的全球上部分大型對沖基金，在今年10月遭遇沉重打擊。
面對美元近期逆勢走高以及利率指引的不確定，幾家大型的全球宏觀基金發(fā)現(xiàn)自己業(yè)績遭受損失。這些所謂的全球宏觀對沖基金基于對經(jīng)濟(jì)增長與貨幣政策的觀察，在股票、債券及大宗商品等各類市場進(jìn)行交易。
發(fā)現(xiàn)資本管理公司的掌舵人為羅伯特•奇特羅內(nèi)(Robert Citrone)，資本規(guī)模達(dá)150億美元。該公司發(fā)現(xiàn)，截至10月中旬，其全球宏觀基金縮水了11.2%，今年迄今虧損達(dá)20%，成為今年以來虧損最嚴(yán)重的大型對沖基金公司。
其他全球宏觀基金也損失慘重，9月份的部分收益受損，取得了今年迄今的普遍糟糕表現(xiàn)。
路易斯•培根(Louis Bacon)旗下的對沖基金——摩爾資本管理公司(Moore Capital)，截至10月第一周縮水了1.43%，今年以來累計(jì)縮水5.39%。其他對沖基金，包括價(jià)值10億美元的Canosa、保羅•都鐸•瓊斯(Paul Tudor Jones)旗下的Tudor Investments和Fortress旗下的價(jià)值16億美元宏觀基金當(dāng)月也發(fā)生縮水。
10月前半月，約克資本管理公司表現(xiàn)極其慘淡，其主要基金縮水6%，幾乎抹去今年以來全部收益，2014年整體收益至多也就達(dá)到約1%。
藥企艾伯維(AbbVie)收購英國對手Shire未果，令位于摩納哥的Tyrus Capital的14億美元事件驅(qū)動(dòng)基金縮水近10%，也削弱了Davidson Kempner的業(yè)績——截至10月中旬，該公司的事件驅(qū)動(dòng)基金規(guī)模為74億美元，已經(jīng)縮水了2%。
對沖基金曾試圖迫使美國政府與私人投資者共享通過房利美(Fannie Mae)和房地美(Freddie Mac)等抵押貸款公司賺到的利潤。但一項(xiàng)法庭裁決推翻了這一努力，削弱了持有抵押貸款公司股份的對沖基金的利潤。
對沖基金公司Owl Creek基金規(guī)模為30億美元，也因?qū)@些抵押貸款公司持有交易頭寸蒙受損失，而理查德•佩里(Richard Perry)旗下的Perry Capital和比爾•阿克曼(Bill Ackman)旗下的波欣廣場資本(Pershing Square)也是如此。
業(yè)績一直保持良好的對沖基金主要是那些所謂管理期貨基金(managed futures fund)，它們使用追蹤趨勢的算法在各個(gè)市場上賺得利潤。
斯坦利•芬克(Stanley Fink)擔(dān)任董事長的對沖基金Isam，過去兩年縮減規(guī)模曾達(dá)兩位數(shù)，今年以來增長約28%。曼氏集團(tuán)(Man Group)旗下AHL基金及其英國同行Cantab和Winton，10月也實(shí)現(xiàn)了增長。 |
